Что такое ГЭСВ и почему кредиты нужно сравнивать по ней

Калькулятор и ручка на листе бумаги

Написано

редакцией Подбери

в

Редактор: Аяулым Тлеубергенова

В рекламе кредита обычно крупно пишут номинальную ставку, а реальную стоимость показывает другая цифра — ГЭСВ. Разбираемся, что это за показатель, чем он отличается от номинальной ставки, почему займы стоит сравнивать именно по нему и какие предельные значения ГЭСВ действуют в Казахстане.

ГЭСВ простыми словами

ГЭСВ — годовая эффективная ставка вознаграждения, то есть ставка «в достоверном, годовом, эффективном, сопоставимом исчислении». По объяснению портала Fingramota.kz, она включает все комиссии и платежи, связанные с выдачей и обслуживанием займа, поэтому показывает реальную переплату по кредиту в пересчёте на год.

Номинальная ставка — это ставка, по которой начисляется вознаграждение за пользование займом, без учёта комиссий и других платежей. Если у кредита нет никаких дополнительных платежей, ГЭСВ всё равно может отличаться от номинальной ставки из-за графика погашения, но главное расхождение обычно дают комиссии.

Подписание договора за столом
Фото: Annika Wischnewsky / Unsplash

Чем ГЭСВ отличается от номинальной ставки: пример

Условный пример (упрощённый расчёт, а не формула из правил регулятора). Вы берёте 1 000 000 тенге на год под 20% номинальных и возвращаете всё одним платежом в конце срока. При выдаче удерживают комиссию 30 000 тенге.

  • на руки вы фактически получаете 970 000 тенге;
  • через год возвращаете 1 200 000 тенге;
  • реальная годовая стоимость — около 23,7%, а не 20%.

Если бы у другого кредитора номинальная ставка была 21%, но без комиссии, его предложение оказалось бы дешевле, хотя в рекламе выглядело бы дороже. Именно такие различия и выравнивает ГЭСВ.

Почему сравнивать займы нужно по ГЭСВ

  • Она учитывает всё. Кредиторы по-разному «упаковывают» цену: кто-то берёт комиссию за выдачу, кто-то за обслуживание. ГЭСВ сводит это к одной сопоставимой цифре.
  • Её обязаны раскрывать. По напоминанию АРРФР, банки и МФО должны указывать ГЭСВ в рекламе кредитных продуктов и до заключения договора, чтобы клиент понимал реальную стоимость займа и мог сравнить предложения.
  • Её нельзя «спрятать». С 15 мая 2023 года банки и МФО должны указывать ГЭСВ в договорах и рекламе тем же размером и стилем шрифта, что и другие ставки. Если условия в договоре даны таблицей, ГЭСВ указывается отдельной строкой или столбцом после других ставок.

Сравнивать по ГЭСВ корректно при одинаковых сумме и сроке: от них тоже зависит результат. На podberi.kz предложения можно сравнить в разделах кредитов и займов, а принципы отбора описаны на странице «Как мы сравниваем».

Предельные значения ГЭСВ в Казахстане

Максимальную ГЭСВ устанавливают совместным постановлением Национальный Банк и АРРФР. Действующее постановление вводится в действие с 16 мая 2026 года; по сообщению Нацбанка, оно переутвердило прежние лимиты. На 25 октября 2026 года ГЭСВ не может превышать:

  • 46% — по беззалоговым банковским займам;
  • 35% — по банковским займам, обеспеченным залогом;
  • 25% — по ипотечным жилищным займам (до 1 января 2027 года);
  • 46% — по микрокредитам МФО;
  • 179% — по микрокредитам МФО на срок до 45 календарных дней и до 45 МРП; ставка по ним также должна быть ниже 0,3% в день.

С 1 января 2027 года ипотечный лимит станет зависеть от соотношения суммы займа и стоимости залога (LTV): 20% при LTV до 0,7 включительно и 25% при LTV выше 0,7. Иными словами, более низкий потолок будет действовать, если сумма займа не превышает 70% стоимости залога.

Для сравнения: до 20 августа 2024 года пределы были выше — 56% по беззалоговым банковским займам и микрокредитам и 40% по займам с залогом (по сообщению АРРФР от 24.07.2024). Затем их снизили до нынешних 46% и 35%.

Как пользоваться ГЭСВ на практике

  • Запрашивайте ГЭСВ для своих суммы и срока, а не ориентируйтесь на рекламную ставку «от».
  • Перед подписанием найдите ГЭСВ в договоре и сверьте её с тем, что обещали.
  • Если ГЭСВ в договоре выше предельной для вашего вида займа, это повод обратиться к кредитору за разъяснением, а при необходимости — в АРРФР.
  • Помните, что ставки в годовом эффективном исчислении рассчитываются не только по займам, но и по вкладам: при выборе депозита это тоже удобная цифра для сравнения.

Коротко

  • ГЭСВ — реальная годовая стоимость займа с учётом комиссий и платежей. Номинальная ставка их не учитывает.
  • Банки и МФО обязаны раскрывать ГЭСВ, причём не мельче других ставок.
  • Предельная ГЭСВ: 46% по беззалоговым кредитам и микрокредитам, 35% по залоговым, 25% по ипотеке, 179% по коротким займам МФО.
  • Сравнивайте предложения по ГЭСВ при одинаковых сумме и сроке.

Источники

  • Fingramota.kz, «С 15 мая 2023 года в Казахстане будут действовать новые правила оформления ГЭСВ по займам и микрокредитам»: https://fingramota.kz/ru/post/s-15-maya-2023-goda-v-kazahstane-budut-dejstvovat-novye-pravila-oformleniya-gesv-po-zajmam-i-mikrokreditam (проверено 25.10.2026)
  • АРРФР, «По вопросу снижения ГЭСВ по банковским займам и микрокредитам» (24.07.2024): https://www.gov.kz/memleket/entities/ardfm/press/news/details/815093?lang=ru (проверено 25.10.2026)
  • Национальный Банк РК, информационное сообщение от 12.05.2026 о предельных размерах ГЭСВ: https://nationalbank.kz/ru/news/informacionnye-soobshcheniya/19332 (проверено 25.10.2026)
  • Национальный Банк РК, информационное сообщение от 01.07.2026 о предельной ГЭСВ по ипотеке: https://nationalbank.kz/ru/news/informacionnye-soobshcheniya/19873 (проверено 25.10.2026)
  • Аналитическая записка Нацбанка № 2026-2 «Оценка влияния снижения ГЭСВ на рынок микрофинансовых организаций»: https://nationalbank.kz/file/download/122819 (проверено 25.10.2026)

Статья была полезной?

Больше записей